Этот термин применяется во многих случаях, но самый простой вариант - это машина, подключенная к сети, у которой есть клавиатура, мышь и монитор, и она может запустить систему X windows для связи с сервером приложений, находящемся где-то в сети.
Существуют разные конфигурации "X-терминалов" разных уровней - начиная от полностью бездисковых терминалов, заканчивая мощными X-рабочими станциями.